视情况而定

养老保险的合算性需要结合个人经济状况、养老规划和生活预期综合判断，具体分析如下：

一、养老保险的核心优势

1. 基本生活保障

   养老保险通过个人账户积累和基础养老金机制，为退休后提供稳定的收入来源，降低生活风险。

2. 政策保障性

   作为社会保障体系的重要组成部分，养老保险具有强制参保性（单位缴费占比约60%），且养老金随社会平均工资调整，保障性较强。

3. 附加福利

   除基础养老金外，还可能获得丧葬费、抚恤金等额外保障，进一步减轻家庭负担。

二、经济性对比分析

1. 缴费成本

   • 个人缴费部分 ：灵活就业人员每月约900元，20年累计约18万元，其中约8.6万元进入个人账户，退休后每月可领取基础养老金+约622元个人账户养老金=1742元左右。

   • 商业养老保险 ：年缴2万元，10年后开始领取，假设按固定利率计算，75岁时累计约34万元（含浮动分红），年化利率约3.5%-4.5%。

2. 收益时间与风险

   • 养老保险收益周期长（至少15年），但利率较低，且养老金金额与缴费年限、缴费基数挂钩。

   • 商业养老保险收益较高（年化4%-6%），但存在退保损失风险，且分红浮动不确定。

三、选择建议

1. 社保养老保险

   • 适合追求稳定、风险厌恶型人群，尤其适合职工群体（单位缴费占比高）。

   • 建议尽早参保并延长缴费年限，以增加养老金待遇。

2. 商业养老保险

   • 适合希望提高养老金替代率、接受一定投资风险的人群，建议选择分红型或万能型产品。

   • 需注意合同条款，避免因退保损失影响养老规划。

四、总结

养老保险本身是划算的，尤其作为社会保障的底线保障。若仅依赖个人储蓄或低缴费的养老保险，可能无法满足长期需求。建议根据经济状况、养老目标选择社保与商业保险的组合，以实现风险与收益的平衡。